课程背景

创业板和科创板的推出，引发无数企业梦想实现走上“阳光财富”的资本大道。企业想分享上市后的阳光财富，必须先接受、达到严格的上市要求。因此，想上市的企业不能带着“问题”、“硬伤”去申请IPO，不然很有可能倒在上市的途中。

本课程将为您揭示其中深层次的原因，并给您介绍其他优秀企业的最佳实践做法，让您在深入浅出的讲解中掌握企业上市前财务改造的精髓和要点，并将这些原则、理念、方法和经验灵活应用于企业管理实践的各种情况中去，最终达成业绩！

培训对象

财务总监/财务经理、财务经理人及财务分析人员

课程收益

1.用案例的方式深度分析IPO被否主因

2.如何化解“两套账”

3.实现合规的战术和策略

4.如何做好企业上市前的改制、重组

5.避免因为财务原因IPO遇阻

课程大纲

第一天 如何消除影响上市的主要障碍

一、 企业走过的合规历程：

1.由“原始经营”到“合法经营”

2.由“合法经营”到“合规经营”

3.评估对企业上市的影响

二、上市合规要求

1.法律层面：发行人“历史清白”

2.财务层面：发行人“财务、纳税合规”

三、发行人股权

1、股权主体资格瑕疵

1)股权复杂

2)代持嫌疑

3)管理层MBO

4)突击入股

5)历史遗漏问题

2、案例：某公司股权太复杂被否

3、解决股权障碍的策略

四、发行人“独立性”

1.业务体系的独立性

1)同业竞争

2)关联交易

3)大客户依赖

2.案例：律师对某公司“独立性”进行的尽职调查报告

3.企业资产、资金、资源的独立性

1)出资完整

2)土地使用权

3)商标权

4)技术、专利

4.案例：某公司“独立性”存在的实质问题

5.实际控制人 - 谁真正控制发行人

6.判断原则：实质重于性质

1)直接控制

2)间接控制

3)共同控制

4)无实际控制人

五、解决“独立性”的策略

1.解决同业竞争的四种策略

2.做“加法”、“减法”解决关联交易

3.用“合并”解决上市主体资产

4.资产、技术、商标归属的解决策略

5.保荐人、中介机构对“独立性的认定”

六、真正影响上市的硬伤 - 财务合规

1.衔接“原始报表”与“申报报表”前后期报表数据

2.调整内容的解释和补充说明

3.界定“调整内容”是否构成“实质性的问题”还是非实质性问题？

4.界定无重大纳税问题

5.案例：某公司遇到的“财务合规”上市障碍

七、解决财务合规

1.把好两道关

1)用好会计准则关

核算方法

重点科目

一致性和变更的合理性

重点判断领域：

2)做好纳税合规关

2.解决策略

1)重组法

2)剥离法

3)“始乱终弃”法

八、影响企业上市的其他硬伤

1.内控体系

2.关联交易和股东占用

3.信息披露

4.法律纠纷

5.“负面”事件

九、历年来IPO被否企业原因分析

第二天 上市前财务条件上有哪些内容需要更加规范、细致--符合证监会的要求

一、整体性要求

1、发行人资产质量良好

2、资产负债结构合理

3、盈利能力较强

4、现金流量正常

二、重点财务规范事项

1、资金营运活动的业务流程

2、持续盈利能力-(企业盈利能力是否具有可持续性)

3、资产质量

4、现金流量

5、重大财务风险

6、会计基础工作

7、业绩连续计算

8、一些具体细节：

问题1营业收入

问题2关于销售模式及前五大客户

问题3关于毛利率及净利润

问题4关于营业成本与外协加工

问题5关于前五大供应商

问题6关于客户与供应商重叠的情形

问题7关于销售费用

问题8关于管理费用

问题9关于研发费用

问题10关于应收账款、应收票据

问题11关于存货

问题12关于寄售模式

问题13关于固定资产和在建工程

问题14关于无形资产

问题15关于政府补助

问题16关于预收账款

问题17关于现金流量与偿债风险

问题18关于报告期股利分配情况

问题19关于税收滞纳金

三、上市前会计报告期的界定

1、财务报表的编制符合企业会计准则和相关会计制度

2、公允地反映了发行人的财务状况、经营成果和现金流量

3、由注册会计师出具了无保留意见的审计报告

四、关联交易规范

1、完整披露关联方关系并按重要性原则恰当披露关联交易

2、关联交易价格公允，不存在通过关联交易操纵利润的情形

五、报告期采用的主要会计政策和会计估计

1.收入确认原则及具体方法

1)商品

2)一般性服务

3)技术服务

4)系统集成

2.成本确认的具体方法

1)商品

2)一般性服务

3)技术服务

4)系统集成

3.应收账款、坏账

行业标准的筛选

4.研发费用资本化

5.利息费用资本化

6.资产减值

7.无形资产

8.投资性资产

9.税务和递延所得税

10.同一控制人下上市公司报表合并

11.非经常性损益

12.每股盈利的计算方法

13.或有负债

六、上市前要做好公司内部控制

1.公司的内部控制结构

2.控制环境

3.会计系统

4.控制程序

5.内部监督

七、盈利预测编制方法

八、高新技术企业核算要求

付华

教育背景：

1993年毕业于中国人民大学经济学系，获得经济学学士学位，并于2000年获得中国人民大学国际金融和会计硕士学位；2002年获得英国利物浦大学MBA学位（Business & Accounting专业）。

工作经历：

总共有超过26年的工作经验，曾任职于惠普（HP）、康柏（Compaq）、甲骨文（Oracle）等知名世界500强公司任高级财务管理职位，最近14年在跨国公司或国内新兴成长性公司做大中国区或中国区CFO（首席财务官）和副总裁，及投资公司CEO独立管理若干下属公司的投资和日常业务运营。行业涉及金融，保险，房地产，生产制造业、服务业、IT和互联网、传统行业以及相关产业。

目前在职任某大型金融和实业集团CFO，高级副总裁。同时任某跨国投资和私募基金管理集团大中国区管理合伙人

主要社会职务：

财政部第二届、第三届管理会计咨询专家（第二届全国总共85名，第三届总共80名）

兼职教授

普华永道（PWC）担任企业内训外聘CFO导师

清华大学经管学院总裁班

北京大学光华管理学院企业特训班

中国人民大学商学院特聘教授

中国人民大学培训中心

长江商学院特聘CFO课程讲师

中南财经政法大学金融MBA班

重庆大学新经济领军人物MBA班

协会理事和会员

美国管理会计师协会（IMA）教育分会中国区副主席

中国总会计师协会会员

中国企业财务管理协会会员

中国财务法学会理事

作为企业的核心管理层，长期从事财务和会计管理、投资、融资、投资银行和风险投资、投资者关系管理、金融租赁、公司采购管理、行政、风险管理、公司内部审计、收购兼并、公司投资可行性研究和尽职调查、项目管理、公司股票在国内外公开发行（IPO）等工作，积累了丰富的管理和运营经验。

经常被邀请为国内外几家著名咨询公司和专业培训机构兼职或专业讲师，国内某专业机构首席咨询顾问。曾就全面预算管理课题接受中国经济网和北京CFO发展中心的现场专访，还在若干专业论坛和权威杂志（F-Council，CFEC，《新理财》，《首席财务官》，《财务与会计》等）就财务国际化管理，公司业务创新和财务转型，战略财务分析，国内外收购兼并，税收筹划，战略成本管理，全面预算管理，现金流管理，外汇风险管理，内控和全面风险管理，项目承包财务管理，集团财务管控等发表主题演讲或撰文。其独创的“管理会计核心手段－企业价值管理五维模型（COWDS）”已在企业管理会计界广为流传。

付华先生通过在著名中外企业就职及平时的培训咨询工作，积累了专业的培训技巧和深厚的培训管理实践经验，更重要的是他兼备了国内外跨行业、跨地域各种不同类型公司的专业管理经验和丰富的实战技巧，这使得他对培训管理的理解更深刻于常人。付老师的授课深入浅出，案例丰富，寓教于乐，适合各种层次管理人员及一般职员的专业培训和学习，尤其擅长有关财务专业方面的公开课和企业内训。

提供过培训服务的公司有戴姆勒奔驰（中国）、国家电网，国电集团，李宁集团，伊利集团，新奥集团，中国工商银行总行，中国建设银行天津分行，中国农业银行常州分行，交通银行总行，华泰证券，华泰保险，中荷人寿，红星美凯龙，中国万向集团，国家电网集团山东公司，长安汽车集团，金鸿能源（上市公司），深圳天马（上市公司），中国煤炭地质勘探局，中冶集团财务公司，内蒙古农村信用联社，创新工厂，中国兵器工业集团，上海医药集团，中国国际电视总公司，北京费森尤斯卡比医药有限公司（德国独资），山东重工集团（潍柴动力和山推股份），苏州力特奥维斯保险丝有限公司（美国独资），世纪金源控股集团，海南航空集团，广东正邦科技集团，中国移动河北公司，中国移动上海公司，中国振华重工，广东维达纸业集团，中国蓝星化工集团，国家核电集团，中航技集团，深圳南山电力集团，山东金锣集团，江苏兴达钢帘线股份，北京公联集团，中国电信黑龙江公司，中兴通讯（ZTE），浪潮电子信息集团，TCL集团，广东美的集团，阿里巴巴集团，国美电器集团，青岛海尔集团，蒙牛集团，中国东方航空，香港奥星医药，中海油集团，京西重工，中华英才网，大北农集团，邢台市地方税务局，二六三网络集团，高顿财务培训机构，青岛双星集团，中水集团，中广核集团，广东微创股份，安博地产，万达集团，新希望集团，一汽集团，二汽集团，创维集团，明天控股，金洲环保集团，四方电力集团，国资委培训中心，清华大学培训中心，中国人民大学培训中心，西南财经大学统计学院，中南财经政法大学，北京CFO发展中心，荷兰威科集团（CCH），优财CMA培训中心，财务经理人网，税务经理人网，《首席财务官》杂志，普华永道（PWC）财务管理学院等知名客户，并获得高度评价。

课程目录

《实现财务转型提升财务战略管理》《战略投融资》

《全面预算管理》《营运资本和现金流管理》

《企业外汇管理》《非财务人员的财务课程》

《企业内部控制体系和风险管理》《成本控制》

《公司战略地图》《大数据时代财务管理》

《业财融合和财务分析》《高效资产管理》

《收购兼并的财务考量》《团队激励和管理》

《绩效考核的财务影响》《绩效考核和平衡计分卡》

《公司财务信息化建设》《战略收购兼并》

《非财务人员的财务管理》《企业上市和财务规范》

《投资估值》《信用管理》

《应收账款和商帐催收》《战略投融资》

《财务共享服务中心》《财务信息化建设》

《财务体系和制度》《商务管理和业务控制》

《价值链和战略成本管理》《财务管理人成长和职业化》

《如何成长为优秀的财务经理人网》《财务如何参与经营决策》