课程背景：

财务报表对于经营管理者来说显得神秘而复杂，繁杂的报表项目和数据常常让经营者望而却步。实际上，在这些枯燥无味的数字背后，蕴藏着企业经营和管理的重要信息，既包括了企业管理者过去种种决策所导致的结果，也包括了反映企业未来兴衰存亡或命运趋势的信息。

本课程将深入浅出地介绍财务报表的核心内容，解读财务报表对企业经营情况的折射，并通过分析企业的财务报表以明确数据背后的经济内涵和实质。本课程通过阐述公司财务决策的核心知识，力图将财务信息转化为管理决策的有效数据指标和依据，明确财务政策与企业经营决策之间的关系;并通过案例教学帮助学员深入理解财务管理精要。

课程收益：

▲ 熟练运用三张财务报表，了解杜邦分析法，并深刻认识ROE构成；

▲ 学会从财务报表和数据中分析衡量企业的产品/服务、运营效率、财力；

▲ 充分理解企业的五力模型；

▲ 运用财务思维解读企业运作，从财务角度对经营决策进行有效评估；

▲ 掌握企业（部门）目标制定及计划实施；

▲ 提升企业管理者的成本管理意识；

▲ 提升企业管理的运营效率管理意识；

▲ 提升企业管理的战略管理意识。

课程对象：

企业高管、企业中层管理人员、企业核心人员

课程方式：讲师讲授 + 数据分析+ 案例研讨

课程大纲

第一部分：运用财务思维解读企业的运作

一、企业经营的终极目标

1. 眼前利益最大化

2. 未来价值最大化

二、财务管理中的一大命脉

1.财务管理与企业价值链的关系

2.一大命脉：现金流管理

3.资金循环与业务循环的关系

三、财务管理中两大结构（对应的战略选择和风险控制）

1.成本结构和成本战略选择、经营风险控制

2.资本结构和财务战略选择、财务风险控制

3.PDCA循环与持续改进

第二部分：财务报表和经营分析：数字背后的业务呈现

案例导入：由两个家庭的收入和资产状况分析三大表的不同作用

一、财务三大表和分析指标

1. 资产负债表：企业的“底子”

2. 利润表：企业的“面子”

3. 现金流量表：企业的“日子”

4. 杜邦分析法解读企业的三个维度：产品/服务、效率、财务

5. 比较分析法（预算目标，去年同期、行业平均、行业标杆）

6. 企业管理五力模型（发展能力、控制能力、运营能力、偿债能力、盈利能力）

二、资产负债表：企业运营问题的呈现

1. 货币资金：循环后的安全与增值

2. 应收账款：销售增长的助力和盈利性亏损的祸根

3. 存货：及时供应与久居不下的两难选择

4. 固定资产：产能利用不足的痛点和短融长投的诱惑

5. 资产规模：做大做强的刺激与资金投入不够的窘境

6. 负债率：经营负债和金融负债的区别

7. 财务杠杆与风险：战略上的选择

二、利润表：盈利和成本结构的解读

1. 一个原则：收入

2. 两个基本点：毛利率、费用率

三、现金流量表：血液循环的解读

1. 企业的造血：经营活动现金流

2. 企业的换血：投资活动现金流

3. 企业的输血：筹资活动现金流

4. 企业不同生命周期、不同模式下的现金流状况

案例分析：上市公司案例

第三部分：经营报表的财务分析与决策：成本结构与经营决策

一、成本相关决策的一个原则：成本-效益原则

二、两组概念和两大链条

1. 直接成本和间接成本

2. 固定成本和变动成本，以及相关的贡献毛益、盈亏平衡分析

3. 价值链和供应链

三、三大战略：成本领先、差异化、目标聚焦

四、四大因素：成本和效率、质量、时间、创新

五、成本决策五大步骤

1. 界定问题

2. 收集信息

3. 预测未来

4. 选择方案

5. 实施方案、评估业绩、学习提升

案例分析：成本战略的选择，目标成本与目标定价决策

第四部分：财务的战略决策：合理的负债与资本结构

一、负债相关的财务指标

二、负债的分类

三、营运资金的管理

四、债务融资与资本结构

五、资本结构与财务战略选择

1.保守型

2.激进型

3.稳健型

六、资本结构决策与企业风险

案例分析：资本结构不合理导致的企业现金流断裂

课程总结与回顾

1. 课程主要内容总结与回顾

2. 答疑解惑

谢丽

谢丽老师 财务管理实战专家

北京大学金融硕士

美国注册管理会计师（CMA）

中级会计师

现任：深圳极点股权投资基金管理有限公司 风控合伙人

曾任：广州市蓝谷智能家居股份有限公司 财总董秘

曾任：深圳市云中鹤科技股份有限公司 董事财总董秘

曾任：帝光国际(DGNG) 总部财务经理

曾任：南太集团（NTP) 管理会计师

谢老师拥有近20年的财务管理经验，分别在美国上市公司、大型民营企业等公司担任过高级财务经理及财务总监、董事会秘书，跨生产制造、批发零售、互联网等诸多领域，擅长财务管理咨询及税务筹划，帮助企业梳理股权结构，为资本运作扫清障碍，对民营中小企业的财务管理困境有很深的理解与感悟。常年担任深圳来去技术、香港瑞华集团企业财务顾问，协助企业财务合规和商业模式顶层设计，为企业股权融资数千万元。先后主导过两家公司挂牌新三板，主导过公司并购转型和企业被上市公司并购，主导过企业股权激励方案实施。为多家企业提供咨询培训服务，曾对上千份财务报表进行分析，并能现场提出企业管理改进建议，获得企业家们的一致好评。

实战经验：

▲ 广州市蓝谷智能家居股份有限公司 财务总监兼董事会秘书

负责财务管理体系构建，企业管理信息化、资金调配管控、公司治理合规、新三板挂牌及信息披露等，成功为公司申请国家高新企业，使企业享受了15%的企业所得税优惠税率，节约税金数百万，为企业申请政府补贴一年近500万，成功挂牌新三板。

▲ 深圳市云中鹤科技股份有限公司 董事、财务总监兼董秘

协助公司制订战略规划、负责财务运营及管控、经营分析与建议，全面主导公司新三板成功挂牌、公司合规治理及信息披露，主导并购行业内互联网平台公司，完成公司行业和商业模式成功转型。主导公司股权激励方案的制订和实施。为公司成功申请国家高新技术企业，使企业享受了15%的企业所得税优惠税率，为企业节税上千万。引入全面预算管理，严格把控公司应收帐款及存货，使公司的资产周转和资金管控优于同行业。

▲ 南太集团（纽交所上市公司） 管理会计师

负责公司子集团预算编制和实际执行控制，利润预测及分析，费用预算控制和费用分析，应收帐款分析、存货分析等工作。负责搭建集团全面风险管理的制度体系，设计集团全面风险管理体系的运营评价指标，打造集团全面风险管理运营模型，向公司管理层提交公司风险防控报告。为公司提供了许多有用的持续控制和降低成本的建议，有效地提高了公司的毛利和净利1-2个点（子集团年销售近50亿）。通过存货分析，有效地对公司库存进行了控制，公司存货周转天数最低时仅为12天，有效地提高了公司的资金使用效率。

部分咨询案例：

▲ 深圳某生鲜公司 常年财务顾问

财务体系合规建设、ERP及线上系统实施、公司业务流程规范，商业模式顶层设计，融资上千万

▲ 深圳某教育公司 常年财务顾问

早期财务合规、公司业务流程规范，商业模式顶层设计，融资数百万

▲ 深圳来去技术 常年财务顾问

财务体系建设、ERP系统实施、公司业务流程规范，商业模式顶层设计，融资数千万

▲ 香港瑞华集团 常年财务顾问

制定《离岸账户单证管理制度》等财务制度文件，规范财务运作，加强财务管控。

▲ 深圳后无忧 全面预算管控项目

指导公司管理层及下属各部门进行全面预算制度的拟订、年度预算的编制、预算的日常管控与分析，提交《全面预算管理手册》，为绩效系统提供了50多个科学的关键绩效指标(KPI指标)。

▲ 湖南某酒店管理公司 战略财务顾问项目

设计集团股权结构方、财务管控方案和财务部门架构、资金管理存在的风险和漏洞，汇编撰写《酒店集团财务管理手册》。

▲ 某防漏技术公司 并购帐务调整咨询项目

找出公司帐务处理的各项问题和风险，提出帐务合规处理方案，顺利通过并购审计，成功完成并购。

▲ 某新能源公司 并购咨询项目

理清公司存在的各项业务和财务风险，寻找合适的上市公司，与上市公司协商并购估值和并购方案，成功促成该公司被上市公司并购，从而使该公司起死回生。

▲ 某工程公司 并购帐务调整咨询项目

找出公司帐务处理的各项问题和风险，提出帐务合规处理方案，顺利通过并购审计，同时协助公司建立合规化帐套，成功完成并购。

主讲课程：

财务管理：

《企业经营分析与问题诊断》

《财务分析与风险防范》

《企业财务报表解读与分析》

《成本管理与控制》

《企业全面预算管理》

《非财务经理的财务课程》（含模拟经营）

《企业风险防范的各项措施》

《税务稽查应对策略和风险控制》

《2020年税收新政应用及风险规避》

《新三板实务系列》

《营运资本与现金流管理》

《新税政下企业财税管理高频风险管控及规划》

《管理会计与财务优化（模块化）课程》

《管理会计中级课程》

《商业银行的管理会计控制》

《新金融工具对商业银行的影响及对策》

《银行客户经理财务报表分析》

《个人所得税汇算清缴风险防范与筹划》

授课风格：

谢老师有多年的财务实战经验，善于把深奥枯燥的财务专业与日常生活语言相结合，其课程生动活泼、深入浅出，案例丰富，所讲内容与中小企业的财务和管理实际情况紧密结合。

部分服务企业：

广西金融、中石油、辰汉技术、广西银行、长沙银行、深国际、国家能源集团、西南兵器、昆明电力交易中心、亿企赢、高顿财税学院、广东农行、平安银行、江苏银行、河南农商行、花溪农村商业银行、甘肃省联社、南方电网、中税网、国家电网、山东高速、华为技术、中国移动、中国电信、中国联通、深圳来去技术、香港瑞华集团、深圳后无忧、广州市蓝谷智能家居、深圳云中鹤科技、南太集团、帝光国际(DGNG)、深圳极点股权投资基金、长沙欧林雅家纺、深圳桃花源科技、丽枫酒店等。